金价疯涨，银行开始“踩刹车”

文/王晓雨调门槛、降利率、禁信用卡！面对疯狂的金价，银行火速三连击，“限流”黄金业务。2025年以来，黄金价格一路强势上涨，频频刷新高点。近日虽略有回落，但仍在高位。截至3月24日收盘，伦敦市场现货黄金价格为3007.75美元/盎司。金市持续火爆，金条价格随之水涨船高，消费者对黄金投资的热情持续高涨，银行贵金属投资产品也成为近期“香饽饽”。然而火热的市场背后，乱象也悄悄露头。多家银行、交易所网站紧急发布消费者权益保护风险提示；多家银行通告，禁止使用信用卡“炒金”投资、套现；同时，有银行还对部分黄金类业务进行投资调整，如提高积存金起投门槛、下调黄金账户利率等以防控风险。

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禁信用卡“炒金”

今年以来，国际金价一路震荡走高，3月更是突破3000美元/盎司关口，盘中一度触及3056美元/盎司。与此同时，国内金价同步上涨，截至3月24日，上海黄金交易所现货黄金达到705.92元/克。黄金价格持续攀升，带动了银行贵金属业务的火爆。而这背后，市场上出现部分违规使用信用卡“炒金”和套现的行为。在各大社交媒体平台上进行关键词检索，可以看到大量“信用卡买黄金攻略”“信用卡买黄金空手套白狼”等内容；还有部分投资者利用分期免息政策、积分兑换黄金等手段来获取更多利益。甚至有一名网友在社交媒体平台分享了自己先后利用信用卡购买约30万元黄金“炒金”的经历。（图片来源为社交媒体平台）也就是说，在黄金价格下跌时刷信用卡买入，黄金价格上涨时再将其卖出，不但能还上信用卡欠款，还能赚取差价牟利。其实，类似的情况一直存在，监管一直以来都明确要求，信用卡不得用于投资等领域，包括黄金投资。为了防范该类行为、审慎管理信用卡风险，近日，包括兴业银行、江苏银行在内的多家银行发布公告，明确信用卡资金不得用于黄金投资领域。例如，江苏银行在公告中称， 近期，黄金价格波动较大，不法分子通过各种“炒金”“抢金”“套现”等各种手段诱导持卡人进行信用卡“炒金类”投资。该行在公告中明确，信用卡仅限于持卡人日常消费使用，不得将信用卡资金以任何形式投资于理财领域，包括但不限于黄金等投资性贵金属、股票、基金等。另外，该行强调，如持卡人信用卡交易出现监管限制行为或该行认定的风险特征时，可能会导致交易失败。（图片来源：江苏银行官网）对此，业内人士提示，这样的行为看似是稳赚的“空手套白狼”，实则不但可能面临价格走低带来的亏损，还要承担手续费等成本，更有可能造成征信风险，“投机取巧”并不可取。有银行从业人员表示，部分投资者利用信用卡“消费分期”功能将资金伪装成普通购物收支，实则忽略了黄金T+D的交易规则。银行目前已经调整了黄金积分兑换等相关业务规则，并通过AI风控识别等方式识别该类交易，一旦触发预警，则投资者可能面临信用卡降额、被冻结账户并上报征信系统。如果形成组团“炒金”，则惩罚更为严重。

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涉黄金业务接连“拉闸”

金价投资热情高涨之下，为了控制业务风险，银行除了明确禁止信用卡“炒金”，还对黄金相关业务进行规则调整，并公告提醒投资者注意金价波动风险。例如，工商银行、中国银行、兴业银行、宁波银行等多家银行先后上调旗下积存金产品起存金额。其中，宁波银行宣布将积存金起购金额由700元调整为800元，按重量起购克数维持1克不变；兴业银行也将单次购买、新增定投购买起点由700元调整为800元；工商银行则将积存金最低投资额由650元上调至700元。邮储银行研究院娄飞鹏认为，今年以来，黄金价格继续明显上涨，投资者的热情进一步被激发。虽然从长期来看，黄金价格大概率呈现上涨趋势，但由于短期涨幅较大，后续又可能面临价格调整的风险。“在这种情况下，银行调高黄金积存投资金额起点，也是在一定程度上提醒投资者关注风险。”娄飞鹏表示。同时，还有多家银行宣布下调黄金账户利率。例如，招商银行黄金账户活期年化利率调整为0.01%、三个月期产品年化利率调整为0.1%、六个月期产品年化利率调整为0.1%、九个月期产品年化利率调整为0.2%、一年期产品年化利率调整为0.3%，均较之前有所下降。此外，工商银行、建设银行、中国银行等多家银行还发布风险提示，提醒消费者黄金并非稳赚不赔，不要被短期波动迷惑，理性看待黄金投资。业内人士认为，银行种种措施除了提示消费者注意风险，也能在一定程度上避免信用风险和操作风险，同时筛选出更有经验和投资能力的客户，有利于长期业务发展。对于投资者而言，业内人士建议，投资者在进行黄金投资时，应充分了解市场风险及相关法律法规，在合法、合理的情况下根据自身风险承受能力、投资预期等理性投资，合规使用信用卡、警惕高收益陷阱、合理配置资产、避免盲目追涨杀跌等。