美地区银行爆雷！黄金创历史新高，美联储降息预期升温

10月17号这天，美国地区性银行直接把市场搅得鸡飞狗跳。

先是Zion银行先说了，他们加州分部两笔贷款出了问题，第三季度得亏5000万美元。

这消息一出来，该股直接暴跌13%，跌得比我双十一抢不到优惠券还惨。

紧接着西部联合银行也出事了，他们说要告坎托集团欺诈，结果自己股价也没扛住，跌了11%。

这两家银行之前都嚷嚷着问题解决了，现在看来，这哪是解决了，明明是藏不住了。

银行这边一闹，不光自己股价崩了，整个市场都跟着慌了。

欧洲股市还没开盘呢，期货就先跌了斯托克50指数期货跌1%，英国富时指数期货跌1.1%。

美国那边更别说，标普500和纳斯达克的期货都跌了0.6%，就等着晚上银行披露更多财报，看还有没有新雷。

IG市场分析师托尼・西卡莫尔说的一句话特实在：“无风不起浪，2023年危机的应对措施，其实给现在埋了隐患。

”这话我特认同，2023年美国好几家银行倒闭，当时美联储急着救市，搞了些特别措施把场面稳住了。

现在看，那哪是稳住了，就是把问题暂时压下去了而已。

本来想觉得就两家地区性银行出问题，影响应该不大，但后来发现不是这么回事。

2023年那些倒闭的银行，大多也是从“小问题”开始的，最后演变成系统性风险。

现在Zion和西部联合银行这情况，跟当时有点像都是贷款出问题，都是股价先崩。

更关键的是，这些银行的客户里，不少是商业地产和页岩油企业。

现在贷款违约了，说明这些行业也不好过。

反过来，这些行业不好过，银行的坏账还得增加，这就是个恶性循环。

照这趋势，后面说不定还有更多银行要爆雷。

银行股一跌，美元也跟着受连累。

日元和瑞士法郎倒是趁机涨了，这俩货币本来就是避险用的，市场一慌，大家就往它们那儿跑。

这也能理解，就像下雨了大家都往伞底下躲，一个道理。

市场一慌，大家就开始找“安全的地方”放钱。

美国国债就成了香饽饽，10月17号那天，两年期国债收益率跌了3个基点，跌到3.3890%，这可是三年来的新低。

为啥大家都买国债？说白了，就是觉得美联储要降息了。

现在市场预期，今年至少还得降两次，每次降25个基点。

毕竟银行出问题，美联储要是还维持高利率，银行的压力更大，只能通过降息来缓解。

除了国债，黄金更是疯了。

每盎司涨到4378.69美元，创了历史新高！

这周涨幅预计能到8.5%，这可是自2008年9月以来最大的单周涨幅。

2008年那回是雷曼兄弟破产，引发全球金融危机，现在虽说没到那地步，但市场的恐慌情绪一点不少。

白银也跟着沾光，同步创了新高。

我觉得黄金涨这么多，不只是因为避险，还有个重要原因实际利率在跌。

国债收益率降了，通胀预期没怎么变，实际利率一低，黄金这种不生利息的资产，就更值钱了。

股市这边就惨了，摩根士丹利编的那个除日本外的亚太股指跌了1%，日本日经指数跌1.5%，银行股跌得最狠。

日本银行手里拿着不少美国地区性银行的债券，美国银行一跌，日本银行的资产就减值，股价能不跌吗？

美元也没好到哪儿去，兑一篮子货币跌了0.2%，跌到98.10，这周预计得跌0.8%。

日本央行行长植田和男还说要“审查数据决定本月是否加息”，这话听着是观望，其实就是看美联储的动作。

要是美联储真降息，日本央行再加息，美元跌得更厉害。

最后再说说油价，10月17号那天也跌了，美油跌到57.25美元一桶，布油跌到60.87美元一桶。

原因挺有意思，特朗普说他和普京同意近期在匈牙利会面，聊结束乌克兰战争的事。

市场一听这消息，就觉得战争要是结束了，俄罗斯的原油就能多卖了，供应一增加，油价自然就跌了。

不过话说回来，油价跌太多也不是好事，美国页岩油企业的盈亏平衡点差不多在55-60美元一桶，再跌下去，这些企业也得出问题，到时候银行的坏账又得增加，又是新麻烦。

这次市场波动，看着是银行引发的，其实是好多问题凑到一块儿了2023年的旧账、美联储的政策、还有地缘政治的影响。

现在黄金虽然涨得猛，国债虽然跌得低，但这都不是正常现象，是市场恐慌的表现。

后面最该关注的，就是美国地区性银行的财报，看还有没有没爆的雷。

还有美联储11月的议息会议，到底降不降息，降多少，这直接影响后面的市场走势。

要是美联储真降息，黄金可能还得涨，要是不降息，银行的压力更大，市场还得慌。

总的来说，现在市场就是“慌中带乱”，大家都在找安全的地方。

这种时候，投资得特别谨慎，别看着黄金涨就跟风买，也别看着股市跌就慌着卖。

毕竟市场这东西，跟天气一样，说变就变，稳一点总没错。