工信部重磅政策引爆全光交换赛道！这些公司迎来黄金发展期

近日，工业和信息化部办公厅正式发布《关于开展普惠算力赋能中小企业发展专项行动的通知》，其中明确提出要“推动全光交换等技术应用部署，降低算力应用终端到服务器的网络时延，提升应用交互体验”。这并非工信部首次聚焦全光交换技术，早在2025年10月，其发布的城域“毫秒用算”专项行动工作指引就已将全光交叉（OXC/ROADM）部署率、算力中心间光层单向互连时延小于1毫秒等列为关键指标。一系列政策的连续出台，标志着全光交换技术已从实验室走向规模化商用前沿，成为构建下一代高速、低时延算力网络的“核心引擎”。

全光交换：破解算力时延瓶颈的“金钥匙”

全光交换（OCS）是一种无需进行光电/电光转换，直接在光域内实现光信号路径切换的技术。传统的数据中心网络依赖电交换机，数据需要经过“光-电-光”的多次转换，不仅产生数十微秒的时延，更伴随着巨大的功耗。而OCS技术能直接将端到端时延压缩至纳秒级，同时大幅降低能耗。谷歌在其TPUv4集群中引入OCS后，全系统能耗降低了40%。对于AI训练、自动驾驶、远程医疗、云游戏等对时延极度敏感的应用而言，这无疑是革命性的突破。工信部政策明确要求到2027年，实现算力应用终端到服务器单向网络时延小于10毫秒，全光交换正是实现这一目标的关键路径。

政策东风下，A股核心受益产业链全景图

国家级政策的明确指引，为全光交换产业链带来了从技术验证到规模商用的确定性拐点。A股市场已有多家公司深度布局，覆盖从核心元器件、整机设备到系统解决方案的全链条。

1. 整机与系统设备商：直接承接需求，龙头优势显著

这是政策落地最直接的受益环节。相关公司已实现产品商用，并进入头部互联网和运营商供应链。

光迅科技

：国内光器件龙头，也是国内少数实现MEMS-OCS整机量产的企业，产品已支持400×400端口，在国内市场占据领先地位。

中际旭创

：全球光模块龙头，同时也是谷歌OCS交换机的核心代工商，在高端光互联领域壁垒深厚。

紫光股份

：旗下新华三在数据中心交换机市场地位稳固，其硅光技术与全光交换演进方向高度契合。

锐捷网络

：阿里云张北智算中心的OCS主要供应商，已部署超200台，技术实力得到头部客户验证。

德科立

：专注于高端光传输，其硅基OCS产品已获得海外头部科技厂商的样机订单，成长弹性大。

中兴通讯

：通信设备全球巨头，在光传输设备（OXC/OTN）领域技术领先，是运营商网络建设的核心供应商。

2. 核心元器件与材料：技术底座，自主可控关键

全光交换机的性能取决于上游核心元器件的突破，这是国产替代的核心攻坚领域。

天孚通信

：光器件平台型公司，为CPO/OCS光引擎提供核心组件，是英伟达等巨头的重要供应商。

腾景科技

：精密光学元件供应商，其产品是OCS中波长选择开关（WSS）等核心部件的基础，单机价值量高。

光库科技

：通过收购切入OCS整机代工，并为全球头部厂商供应MEMS光开关等核心器件，2025年业绩同比大增163.76%。

赛微电子

：国内MEMS制造龙头，为OCS所需的MEMS微振镜提供晶圆制造服务，卡位产业链关键环节。

仕佳光子

：PLC光分路器芯片全球市占率领先，其阵列波导光栅芯片是OCS分波合波的核心器件。

3. 算力网络运营与配套：应用落地，受益范围广

政策推动算力网络建设与普惠算力下沉，直接利好网络建设与运营服务商。

中科曙光

、

数据港

：作为算力基础设施的重要提供商，将受益于算力网络规模扩张带来的需求。

亨通光电

、

烽火通信

：在光纤光缆、光传输系统及园区全光网络解决方案上布局深厚，是“光网向园区延伸”的直接执行者。

展望：万亿算力市场的“光”速竞赛刚刚开始

上海证券研报指出，OCS扩张提速作为光通信主线之一，预计将在2026年达到规模商用拐点。随着AI算力需求爆发式增长，传统电交换架构的带宽和功耗瓶颈日益凸显，全光交换代表的“全光化”网络已成为必然选择。这场由政策强力驱动、技术快速迭代、需求迫切牵引的产业变革，正为A股光通信产业链带来历史性的发展机遇。对于投资者而言，紧跟技术演进路线与核心公司量产进展，方能在这场“光”速竞赛中捕捉确定性增长。