山东黄金拟发行百亿公司债

近日，山东黄金（证券代码：600547）发布公告称，公司召开第七届董事会第十九次会议，审议百亿境内公司债、香港子公司境外贷款及担保等多项资本运作议案。公司拟面向专业投资者公开发行不超过100亿元（含100亿元）的一般公司债券，在获得中国证监会注册后采用分期发行方式实施。

公告显示，本次债券可选品种丰富，覆盖普通公司债、短期公司债、可续期公司债，同时包含绿色公司债、低碳转型公司债券、科技创新公司债券等创新品类，债券期限最长不超过15年，债券采用无担保方式发行，不向公司股东设置优先配售权利。

募集资金扣除发行费用后，将用于偿还存量贷款、补充流动资金、日常经营以及投资收购等法律法规允许的用途。发行决议有效期为24个月，每期具体发行规模、票面利率将由公司结合自身资金缺口与债券市场行情动态调整。不难看出，本次百亿债券不只为规模扩张，同样承担置换存量债务、优化负债结构的作用，为矿山建设、资源并购储备资金。

董事会还审议通过了为全资子公司山东黄金矿业（香港）有限公司融资提供担保的议案。山东黄金香港公司拟向国家开发银行香港分行申请3亿美元或等值人民币的银行授信，其中0.3亿美元以等值人民币形式发放，贷款期限12个月，公司拟与国家开发银行香港分行签订《外汇贷款保证合同》，提供连带责任保证担保，保证期间为主合同项下债务履行期届满之日起三年。

一内一外两套融资工具并行，体现山东黄金当前资本运作思路：依托境内债券市场获取资金，做强本部财务基础；借助香港融资窗口匹配海外项目币种需求，支撑全球化资源布局，也折射出国内头部黄金企业，在金价周期波动之下，运用多元化融资工具保障资源扩张的行业特征。

半年报显示，2026年上半年山东黄金实现营业收入535.88亿元，同比下降5.6%；归属于上市公司股东的净利润为35.43亿元，同比增长26.17%。报告期内公司加大烟台区域资源整合项目建设力度，统筹基建与生产，预计将对2026年矿产金产量及全年生产经营指标带来一定影响。